ММК отчитался за второй квартал 2010 года
Сегодня опубликована отчетность ММК за второй квартал 2010 года по МСФО.
|
Финансовые результаты ММК за 2 квартал 2010 года |
|||||
|
Показатель, $ млн |
2Q09 |
2Q10 |
Изм-е |
БКС |
Откл-е |
|
Выручка |
1 038 |
2 068 |
99% |
2 103 |
-2% |
|
EBITDA |
186 |
410 |
120% |
529 |
-22% |
|
Рент-ть по EBITDA |
18% |
20% |
|
25% |
|
|
Чистая прибыль |
59 |
53 |
-10% |
273 |
-81% |
|
Чистая рент-ть |
6% |
3% |
|
13% |
|
|
Источник: данные компании, прогноз БКС |
Наши ожидания оказались оптимистичней результатов, которые показала компания. В основном, расхождение связано с более высокими расходами на производство продукции, чем мы ожидали. Данные негативно повлияют на нашу модель оценки компании, однако текущие котировки находятся на очень низком уровне, по сравнению с аналогами, в связи с чем мы оставляем для бумаг ММК прежнюю рекомендацию.
Согласно нашей последней оценке, справедливая стоимость ММК составляет $1.42 за акцию, рекомендация – «Покупать».
комментарии: 0 | прокомментировать
количество просмотров: 26
записи по теме:
- Тина Канделаки штурмует Магнитку (1) | 02 октября
Комментарии
Комментарии могут оставлять только зарегистрированные (авторизованные) пользователи сайта.